软银启动一项债券发行，包括100亿美元计价债券以及10亿欧元、约合11.5亿美元的欧元计价债务。计划总规模超过110亿美元，使其成为非困境重组情况下规模最大的高收益公司债发行之一。
美元债券分为三年半、五年半和七年半三个期限。欧元部分设置四年和六年期限，从而将偿付义务分散，而不是让全部融资集中在同一日期到期。
募集资金拟用于支付软银对OpenAI后续投资第三批款项中的100亿美元，该项投资预计于10月1日完成，其余可用于一般公司用途。这一安排并不意味着募集的每一美元和每一欧元都会直接交给OpenAI。
软银此前已为这项投资安排100亿美元过桥贷款。新债券旨在用长期债务替代临时融资，把近期资金需求转化为分布在数年内的偿债义务。
若按计划规模完成，这将成为亚太及日本地区有记录以来最大的非金融企业债券交易，超过7-Eleven在2021年1月发行的109.3亿美元债券。在债券完成定价和出售之前，这一纪录仍属有条件目标。
惠誉给予拟发行债券BB+评级，属于投机级。该机构预计软银在为已承诺投资提供资金时债务将增加，但认为集团应能保持充足流动性及资本市场融资渠道。
定价预计在9月24日进行，结算计划于9月29日完成。花旗集团牵头美元债簿记，摩根大通牵头欧元债，并有其他全球协调行参与；因此最终票息与投资者需求在发行启动时仍是重要变量。
这项交易把软银的人工智能战略与其资产负债表及未来融资成本更直接地联系起来。它可以延长到期期限并为计划投资筹资，但也提高了流动性纪律以及OpenAI和更广泛科技投资组合最终回报的重要性。
